コメダホールディングスの2027年2月期 中間期を、2026年11月5日に公式IR資料で確認しました。結論は決算評価「強気」です。この評価は発表済みの業績と会社予想に対するもので、現在の株価の割高・割安、将来の値上がり、読者ごとの売買判断は含みません。
結論：決算評価は「強気」
二桁営業増益、主要指標50%超の進捗、財務比率の改善、増配予想を評価しました。原材料高と海外利益率の低下は明確な監視項目です。
| 決算発表日 | 2026-10-14 |
|---|---|
| 対象期間 | 2027年2月期 中間期 |
| 分析基準日 | 2026-11-05 |
| 株価・目標株価 | 評価対象外 |
| 運営者の保有記録 | このサイトの保有銘柄一覧に掲載 |
| 広告・アフィリエイト | この記事では掲載していません |
| 位置づけ | 一般的な情報整理であり、個別の売買推奨ではありません |
最新決算の主要数値
会社の決算資料に記載された連結数値を、前年同期または前期との比較が分かる形で並べます。単位と対象期間をそろえて確認します。
| 売上収益 | 307億6,500万円（前年同期比+7.8%） |
|---|---|
| 営業利益 | 52億5,600万円（同+11.9%） |
| 親会社所有者帰属利益 | 35億3,500万円（同+11.4%） |
| EPS | 77.66円 |
| 国内事業利益 | 63億5,100万円（同+14.2%） |
| 海外事業利益 | 1億8,900万円（同△21.6%） |
決算で良かった点
増収だけで判断せず、利益の伸び、会社予想、財務または事業別の変化も確認しました。
| 1 | 売上+7.8%に対して営業利益は+11.9%で、利益の伸びが売上を上回りました。 |
|---|---|
| 2 | 主要3指標の通期進捗が50%を超え、自己資本比率も45.8%へ改善しています。 |
注意したいリスク
良い数値と同じページで、利益の質、下期依存、投資負担、事業固有の変動要因を確認します。
| 1 | コーヒー豆、消耗品、エネルギー、人件費などのコスト上昇が続く可能性があります。 |
|---|---|
| 2 | 海外売上は伸びた一方、原材料高の影響で海外セグメント利益は21.6%減少しました。 |
通期会社予想と進捗
会社予想は企業自身の見通しであり、達成が保証された数値ではありません。中間期は季節性があるため、進捗率が50%未満という理由だけで未達とは判断しません。
| 通期 売上収益 | 609億2,000万円（前期比+6.5%） |
|---|---|
| 営業利益 | 102億円（同+8.2%） |
| 親会社所有者帰属利益 | 69億円（同+6.8%） |
| 売上進捗 | 50.5% |
| 営業利益進捗 | 51.5% |
| 親会社利益進捗 | 51.2% |
配当と株主優待は、決算評価と分けて確認
中間31円、期末31円の年間62円を予想しています。前期の年間60円から2円の増配予想です。 配当予想と株主優待は変更されることがあります。優待の必要株数、権利月、継続保有、実際の利用価値は別の記事で確認します。
次の決算までに確認すること
評価を固定せず、次の開示で変化を確認するための項目を残します。
| 1 | 加盟店向け卸価格改定後も既存店売上と加盟店収益性を維持できるか。 |
|---|---|
| 2 | 海外事業の増収を利益成長へ転換できるか。 |
| 3 | 通期営業利益102億円と年間配当62円の達成状況。 |
この評価に含めていないもの
分析基準日時点の株価、PER・PBR、他社との相対評価、税金、手数料、読者の資産状況と損失許容度は評価に含めていません。決算が良くても株価が上がるとは限らず、会社予想の修正や次回決算で評価は変わります。
参照した一次情報
コメダHD：2027年2月期 中間期決算短信
確認日：2026-11-05
コメダHD：2027年2月期 中間期決算説明資料
確認日：2026-11-05
